家族辦公室拓展私募股權基建及另類投資
全球最大私募市場公司之一EQT表示，亞洲家族辦公室的第二代及第三代領袖正調整投資策略，更重視國際多元化、靈活結構及積極擁有權。EQT亞太環球財富解決方案董事總經理Sueann Yeo指出，年輕一代更傾向私募股權、基建及另類投資，並計劃在五至十年內大幅增加相關配置。
全球最大私募市場公司之一EQT指出，亞洲家族辦公室的第二代及第三代領袖，正逐漸改變財富管理思維，更強調國際多元化、靈活結構及積極擁有權。EQT亞太環球財富解決方案董事總經理Sueann Yeo表示，年輕一代在二十至四十歲時，對資本保值、增長及回報的期望，與六十至七十歲的上一代截然不同，他們更關注私募股權、基建及另類投資等資產分配策略。
Yeo指出，許多已制度化的家族辦公室早已涉足這些領域，但現在更多家族辦公室正制定計劃，在五至十年內大幅增加相關配置。二手市場交易已從邊緣策略演變為核心投資組合管理工具，全球二手交易額在2025年創下2260億美元紀錄，按年增長41%，今年上半年更超過1200億美元，按年再增20%。Yeo認為，二手交易與主要投資互為補充，提供更多元化的私募市場渠道。
Yeo以Wallenberg模式為參考，強調耐心、跨代資本、積極支持投資組合公司及回報再投資，以維持長期增長。她認為這種長線、積極擁有的風格，為亞洲家族辦公室平衡風險與回報提供有用參考。這種常青結構讓合資格投資者及家族辦公室，能參與以往只有機構才能接觸的策略，避免管理資本召喚及分配決策的複雜性。
EQT的私人財富策略包括主要基金、共同投資交易及現金部分，設有軟鎖定期以管理流動性。合資格投資者從首日即可即時部署，接觸多元化投資組合，無需持續參與決策。Yeo強調，EQT私人財富平台體現積極擁有權原則，專注於治理及改善營運表現，而非大刀闊斧的管理改革。
Yeo指出，根據國際貨幣基金組織2025年數字，亞洲佔全球本地生產總值增長約六成，但區內收購資產管理規模估計不足一成，顯示巨大潛力。她認為，亞洲有較少資本追逐優質資產，為私募股權創造非常有趣的機會。EQT的Impact Challenge連續第二年在香港舉行，吸引逾200間初創公司申請，最終Advent Gene Therapeutics憑藉人工智能開發基因治療傳遞系統獲勝，獲EQT基金會50萬歐元投資。
